PPCC: Pisitófilos Creditófagos. Verano 2023

[Cadavre Exquis]

https://elpais.com/economia/2023-09-21/el-mercado-laboral-espanol-es-el-mas-sobrecualificado-de-la-ue-mas-de-un-tercio-de-los-universitarios-tienen-empleos-que-requieren-menos-formacion.html

Saludos.

[Cadavre Exquis]

https://cincodias.elpais.com/opinion/2023-09-22/tardia-emancipacion-vivienda-vacia-y-otras-taras-de-espana.html

Saludos.

[Cadavre Exquis]

https://cincodias.elpais.com/opinion/2023-09-22/el-dilema-de-la-decima-y-el-futuro-de-la-economia.html

Saludos.

[Cadavre Exquis]

https://cincodias.elpais.com/opinion/2023-09-22/una-politica-exterior-de-ee-uu-menos-etica-requiere-una-logica-nueva.html

Saludos.

[Lem]

Estoy por montar una para facilitar que esos hórreos Asturianos vacantes lleguen a compradores capaces de ver su verdadero potencial 

A 3% Mortgage Rate in a 7% World? This Startup Says It Can Do That

There are millions of outstanding mortgages with a 3% interest rate. A new startup says it can help today’s home buyers get their hands on them.

Mortgage rates are now above 7%, leaps and bounds above the 3% they grazed two years ago. Buyers and sellers alike are giving up, sucking demand and supply out of the housing market. And things are expected to stay that way, with the Federal Reserve signaling plans to keep rates high for the foreseeable future.

Roam, a real-estate company that launched Wednesday, is betting that it can popularize an obscure workaround. “Assumable loans” allow sellers to transfer their own mortgage loans to the buyer alongside the house.

In theory, the idea sounds great, at least for discouraged house hunters who can inherit a lower-rate loan. Sellers, in turn, might fetch higher prices for their houses.

But Roam’s vision faces an uphill battle. Loan assumptions haven’t gained much traction recently, even though rates are up. Many lenders are cool to the idea because for them it would mean more work for less money.

Some 22% of active mortgages are part of the government programs that have assumption features, according to the mortgage-data and technology company Black Knight. That includes loans extended through the Department of Veterans Affairs and the Federal Housing Administration programs.

Few consumers know about the option, and fewer still follow through with it. The FHA has processed 3,349 assumptions in the fiscal year that ends Sept. 30, up from 2,566 in the year prior.

Raunaq Singh, Roam’s founder and chief executive officer, says his new company will find and advertise home listings attached to attractive assumable mortgages. It is initially launching in Georgia, Arizona, Colorado, Texas and Florida.

The company aims to help with the paperwork and other bureaucratic hoops. That means working with the seller’s mortgage company on behalf of the buyer and seller.

“Have you ever called someone every day until you get what you wanted?” says Singh, who earlier in his career worked at the online real-estate company Opendoor. “That’s the kind of service we do on your behalf.”

A loan assumption is different from a standard sale, in which a buyer takes out a mortgage at the going rate to pay the seller. In that case, a seller uses the money to pay off his or her own mortgage and pockets the rest.

An assumable transaction doesn’t replace an old mortgage with a new one, but instead transfers the old mortgage to the new owner. The seller is relieved of the remaining mortgage liability, so the balance is subtracted from the purchase amount owed. The buyer must come up with cash to cover the rest of the purchase price.

Take a $500,000 house that is tied to an assumable mortgage with a $300,000 balance. Even after the buyer assumes the mortgage, the buyer still needs to come up with $200,000. Unless the buyer can pay that amount, he or she would need to take out a second loan at going rates.

[...]

[torre01]

Madrugada Extra 404: Enemigo Putin

https://go.ivoox.com/rf/116436638

Los últimos 6 minutos del audio plantean la siguiente pregunta.

¿Y si El PSOE que salió del Congreso de Suresnes fue reemplazado a principios de este siglo por algo que sucedió hace 90 años?

[Zugzwang]

https://www.vozpopuli.com/economia_y_finanzas/empresarios-inmobiliarios-reclaman-multiplicar-inversion-vivienda.html

El sector inmobiliario reclama al Gobierno multiplicar por ocho la inversión en vivienda para cumplir la Ley
Promotores y agentes de la propiedad consensúan la cifra de inversión que permitiría al Estado alcanzar el 20% de vivienda pública en veinte años

* Los notarios detectan la mayor caída en el precio de la vivienda en España desde la pandemia
* La Ley de Vivienda requiere una inversión superior a los 150.000 millones de euros
* Avintia, DeA, Pecsa, Pryconsa y una fundación catalana pujan por el megacontrato de vivienda de Ayuso

Joaquín Hernández Rader  22/09/2023


El creciente desfase estructural entre los precios de la vivienda y la capacidad de la demanda amerita la intervención del Gobierno, pero en la forma de inversión pública, según reclaman desde el Consejo General de los Colegios Oficiales de Agentes de la Propiedad Inmobiliaria de España al igual que empresarios del sector promotor cotizado en nuestro país consultados por este diario y congregados en torno a la feria de inversores inmobilarios The District, en Barcelona.

La cifra de consenso pasa por una partida de 7.500/8.000 millones de euros anuales, en línea con la cantidad que fuentes del mercado promotor han estimado a Vozpópuli que hace falta para cumplir los objetivos fijados por la Ley de Vivienda. En concreto, unos 7.500 millones de euros anuales hasta 2043, atendiendo al objetivo de la nueva normativa de conseguir elevar la cuota de la vivienda pública hasta el 20% en veinte años, frente al 1,5% actual.

Los agentes de la propiedad matizan que, si se excluyen los excepcionales Fondos Europeos de la Reconstrucción post pandemia, la partida actual apenas ronda los 1.000 millones de euros

Las cifras anteriores contrastan con los 3.500 millones de euros que tiene presupuestados el Gobierno para este 2023. Los agentes de la propiedad matizan que, si se excluyen los excepcionales Fondos Europeos de la Reconstrucción post pandemia, la partida actual apenas ronda los 1.000 millones de euros por año.

"Sin el sector privado, sin los fondos de inversión internacionales que a veces demoniza parte del Gobierno, será imposible llegar a las cifras de inversión necesarias para resolver el problema de la vivienda", comenta a este diario el consejero delegado de una de las principales promotoras españolas. "Tenemos una situación de emergencia de vivienda. La población todavía está notando la crisis económica de 2008, así como de la pandemia. Mucha gente que ya era vulnerable antes, ahora lo es más", ha señalado Miguel Acosta, Corporate General Counsel de Anticipa Real Estate/Aliseda Inmobiliaria, en The District. "La administración pública no ha sabido responder a esta situación ni para compra ni alquiler, y como consecuencia se ha producido una subida de las rentas de los hogares". 

"Un hecho tan dramáticamente significativo como el de encontrarnos en el grupo de cola de los países de Europa en construcción y presupuestos estatales de Vivienda de Protección Oficial (VPO), debería sensibilizar mucho más a un gobierno progresista", ha reivindicado el presidente de los Consejo General de los Agentes de la Propiedad Inmobiliaria, Gerard Duelo. "Disponer tan solo del 1,5% de vivienda de protección oficial, cuando la media europea (UE-28) es del 9,3%, es lamentable. Hay países como Holanda, con gobiernos conservadores, que superan el 30% en vivienda de promoción pública".

La vivienda y la tasa de esfuerzo
En el sector se reconoce que la desaparición del parque público de viviendas en España ha contribuido a una creciente escalada de los precios, facilitando una brecha la oferta y la capacidad adquisitiva de la demanda. No obstante, se remarca el impacto más que relevante de que está teniendo la regresiva política monetaria de la UE.

Al hilo de la subida de tipos del Banco Central Europeo desde verano de 2022, la tasa de esfuerzo de los españoles ha vuelto a rebasar el umbral sostenible del 35%. De acuerdo a los últimos datos del Banco de España, el esfuerzo teórico anual alcanzó el 38,3% al cabo del primer trimestre de este 2023, frente al 31,6% del mismo período de 2022 y el 29,9% de 2020.

El propio mercado está ya dando síntomas de ajuste interno, como la caída en doble dígito de las transacciones de compraventa de vivienda que han reflejado el Instituto Nacional de Estadística y el Consejo General del Notariado. Atendiendo a estos últimos, el mes de julio se saldó con la misma caída de precios que en julio de 2008 y la mayor desde el shock que supuso el confinamiento. Un 4,6% cuyo alcance genera posiciones discrepantes entre distintos agentes del sector.

El segmento donde mayor desfase se advierte entre la oferta y la demanda es el del alquiler. Solo en el último año, los precios han vuelto a subir un 10%, hasta un pico histórico de 12 euros por metro cuadrado

En cualquier caso, el segmento donde mayor desfase se advierte entre la oferta y la demanda es el del alquiler. Solo en el último año, los precios han vuelto a subir un 10%, hasta un pico histórico de 12 euros por metro cuadrado, según los últimos registros de Idealista, el mayor portal de anuncios del mercado.

En el sector entienden que las regulaciones introducidas por la nueva Ley de Vivienda no han contribuido a capear la falta de oferta en el mercado sino a agravarla. En contrapartida, reclaman que el Estado asuma su responsabilidad a la hora de cumplir los objetivos de vivienda pública fijados en la misma ley.

Se plantea el ejemplo de Viena, donde el importante parque público de vivienda posterior a la Segunda Guerra Mundial se ha visto acompañado de un mercado general con variaciones interanuales de precio por lo general inferiores al 5%. En cualquier caso, desde el sector se alientan fórmulas mixtas, como las que impulsa la Comunidad de Madrid de la mano de fondos de inversión internacionales en regímenes de concesión y con seguridad jurídica sobre los retornos.

En este sentido, la propia Ley de Vivienda deja en el aire cuál será la referencia de actualización de los alquileres a partir de 2025, ante lo que inversores plantean alternativas políticamente complejas.

[asustadísimos]

[LOS OFERTADEMANDISTAS SON 'ESTÚPIDOS DE CIPOLLA'.—

Los 'estúpidos de Cipolla' son los que perjudican a los demás y también a sí mismos.

En España, habría que hincharse a construir vivienda con dinero público «porque no hay oferta» y se encarece, cuando, curiosamente, nadie se cree los valores de catálogo y cunden el 'que te den' y la retención, acaparamiento y racionamiento, ¡¡¡de las 3,84 millones de viviendas vacías que hay —el 55% en ciudades grandes, con Madrid a la cabeza—, aparte de los 3,6 millones de segundas residencias —la mayoría en la costa y desocupadas casi todo el año—, en un país con solo 18,5 millones de hogares envejecidos!!!

En Argentina, habría que eliminar la moneda nacional «porque no tiene demanda» y se deprecia/devalúa frente al dólar, cuando, curiosamente, el dólar es la moneda fetiche que atesoran masivamente los adinerados argentinos, en un país con una impresión monetaria no exagerada, pero en la que los activos se compran y venden en dólares ¡¡¡y los salarios se pagan en moneda local!!!

Nótese que, en los dos casos, los estúpidos ya no piden desregulación, sino que el Estado intervenga a lo bestia.

¿Encaja todo o no?

En los dos casos, quizá, lo inteligente por nuestra parte sería seguirles la corriente. ¿No les parece?

Desde luego, qué descomposición tan insoportable tiene el modelito popularcapitalista de los 1980. Recordemos aquí que no amputar el miembro gangrenado es elegir morir.]

[el malo]

https://www.pressreader.com/spain/Cinco-Dias/20230922/page/10/textview

Hosteleros piden al Supremo que el Gobierno les indemnice por la falta de previsión del Covid

Saludos.

https://www.vozpopuli.com/economia_y_finanzas/empresarios-inmobiliarios-reclaman-multiplicar-inversion-vivienda.html

Mi pataleo del viernes.

No hay día que no haya por lo menos 2 ó 3 noticias "qué-hay-de-lo-mío" o "dame-dame-dame" de diferentes colectivos. Todos piden. Todos proponen soluciones en los que los únicos beneficiados son ellos y el dinero sale del bolsillo de todos. No entro en política ni en regionalismos porque eso da para un foro aparte.

Qué pereza leer los mismos titulares todos los días. Qué hastío ver que todo el mundo pide pero nadie propone soluciones beneficiosas para todos. El cortoplacismo y el divide y vencerás funciona a pleno rendimiento. Todo el mundo se vende por un plato de lentejas sin pararse a pensar ni un minuto en si lo que están haciendo es beneficioso para todos en el medio plazo (ni siquiera en el largo) o están contribuyendo a echar más mierda sobre su propia casa (mierda con la que tendrán que convivir después).

Nadie se pregunta ni se preocupa por el descenso del número de pruebas diagnósticas en los hospitales ni en los centros de salud, ni en el aumento de niños por clase, ni en ese goteo constante de degradación que sufrimos. Mientras llegue la nómina/paguita a fin de mes y me caiga algún extra bajo cuerda, que se jodan mis niños en sus clases saturadas y mi padre en su residencia con trabajadores mal pagados y sin la debida cualificación.

Va a costar, pero el invierno demográfico irónicamente va a conseguir que nos tengamos que preocupar más y más por las próximas generaciones.

[Benzino Napaloni]

Va a costar, pero el invierno demográfico irónicamente va a conseguir que nos tengamos que preocupar más y más por las próximas generaciones.

A estas alturas hace tiempo que me rendí a la evidencia de que hay que pasar el sarampión. No queda otra, dolor es lo que se ha elegido. Mientras hoy mismo El Economista ha reconocido que en Alemania el ladrillo tiene ahora mismo una caída interanual de casi el 10%, aquí seguimos bailando aunque la música hace rato que dejó de sonar. Con sus primeros síntomas de cabreo, claro.

Recuerden 2008-12. A pesar del tortazo del octubre negro de 2008, entre los "brotes verdes", el mundial de fútbol, y demás, hicieron falta cuatro años para que la evidencia se impusiese. Se ha elegido dolor y la peor de las formas de afrontarlo. Ahora es mejor hacer como los mamíferos primitivos que sobrevivieron al meteorito de los dinosaurios. Volar bajo el radar...

[cujo]

No hay día que no haya por lo menos 2 ó 3 noticias "qué-hay-de-lo-mío" o "dame-dame-dame" de diferentes colectivos. Todos piden. Todos proponen soluciones en los que los únicos beneficiados son ellos y el dinero sale del bolsillo de todos. No entro en política ni en regionalismos porque eso da para un foro aparte.

Qué pereza leer los mismos titulares todos los días. Qué hastío ver que todo el mundo pide pero nadie propone soluciones beneficiosas para todos. El cortoplacismo y el divide y vencerás funciona a pleno rendimiento. Todo el mundo se vende por un plato de lentejas sin pararse a pensar ni un minuto en si lo que están haciendo es beneficioso para todos en el medio plazo (ni siquiera en el largo) o están contribuyendo a echar más mierda sobre su propia casa (mierda con la que tendrán que convivir después).

Nadie se pregunta ni se preocupa por el descenso del número de pruebas diagnósticas en los hospitales ni en los centros de salud, ni en el aumento de niños por clase, ni en ese goteo constante de degradación que sufrimos. Mientras llegue la nómina/paguita a fin de mes y me caiga algún extra bajo cuerda, que se jodan mis niños en sus clases saturadas y mi padre en su residencia con trabajadores mal pagados y sin la debida cualificación.

Va a costar, pero el invierno demográfico irónicamente va a conseguir que nos tengamos que preocupar más y más por las próximas generaciones.

basicamente en la pandemia se me cayó definitivamente la venda, y te das cuenta que el projimo es un hijoputa.
Mi mujer con baja por estres despues de darlo todo al inicio de la pandemia.... a cambio de nada..
Yo metiendo horas como un cabrón para sacar adelante cosas de una empresa estrategica por el bien común durante la pandemia.... a cambio de nada.

yo ya es que me descojono, que pidan todo lo que quieran, y si se lo dan, por ole sus huevos por protestar. yo ya como dice asustadisimos estoy a la espera de sharia o china, no hay otra.
Yo creo que en este pais estamos mas cerca de la sharia.

[tomasjos]

Pues si viene la sharia Montero, Pam y compañía lo van a tener chungo

[sudden and sharp]

[...] un país con una impresión monetaria no exagerada, [...]
Nótese que, en los dos casos, los estúpidos ya no piden desregulación, sino que el Estado intervenga a lo bestia.

¿Encaja todo o no? [...]

Vaya que sí. Vaya que si encaja. 




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[ Ojo a la puntuación...    ]

[sudden and sharp]

Pues si viene la sharia Montero, Pam y compañía lo van a tener chungo

Sí que viene... (pero)  Eres tú el que lo tiene chungo, el futuro.


















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[ Se acabó. Da lo mismo si entendéis (je, je) o no. ]

[Derby]

https://cincodias.elpais.com/mercados-financieros/2023-09-22/la-firmeza-del-bce-condena-a-las-hipotecas-a-seguir-en-maximos-hasta-al-menos-2025.html

La firmeza del BCE condena a las hipotecas a seguir en máximos hasta al menos 2025

El mercado espera que los tipos empiecen a bajar a mediados de 2024, pero la rebaja en las cuotas variables tardará más

La reciente decisión del Banco Central Europeo (BCE) de subir los tipos de interés otro cuarto de punto, hasta el 4,5%, máximo de dos décadas, ha espoleado de nuevo el euríbor, clave para las hipotecas en España, que esta semana ha superado el muro del 4,2% en tasa diaria, marcando récords anuales y cifras no vistas desde la crisis financiera de 2008.

A falta de cinco sesiones hábiles para terminar septiembre, la media mensual se sitúa en el 4,13%, por encima de la de agosto (4,073%). La esperada pausa en el ciclo de endurecimiento monetario, que mantuvo estable al índice hipotecario durante el verano, no se ha producido todavía en la zona euro por las renovadas presiones inflacionistas.

La presidenta de la autoridad monetaria, Christine Lagarde, defiende que los tipos permanecerán altos durante mucho tiempo. Ante este escenario, algunos expertos creen que el euríbor a 12 meses va camino del 4,5%. Si, según confía el mercado y el propio el vicepresidente del BCE, Luis de Guindos, las tasas rectoras empiezan a recortarse a mediados de 2024, probablemente el euríbor también baje en paralelo. Eso sí, los hipotecados a interés variable tardarían un tiempo en notar una rebaja en sus cuotas, ya que las revisiones se hacen cada seis o doce meses, con lo que algunas familias no verán descender su factura hipotecaria hasta al menos el año 2025.

Según Carlos López, responsable del blog Euribor.com.es —donde analiza con detalle el comportamiento índice— “todo parece indicar, siempre y cuando no haya un cisne negro, que los tipos comenzarán a bajar en Europa en la segunda mitad del año que viene, con lo que probablemente a finales de año se debería alcanzar el techo del euríbor a 12 meses, para tener un final de ejercicio tranquilo y un 2024 en el que comience a bajar”.

El economista CEO de FuturFinances.com, en base a las previsiones actuales del euríbor, ha simulado un cuadro de amortización para una hipoteca de 180.000 euros en septiembre de 2022, con un plazo de 25 años y un tipo variable de euríbor más un diferencial del 1%. Este préstamo costaba al mes 785 euros en sus inicios. Considerando revisiones anuales, a finales de 2023 ya se estaban pagando mensualidades superiores a los 1.000 euros, situación que continuará en 2024 pese a una estimación de que el euríbor caiga al 3,75% en la recta final de 2024. Así, la mensualidad de 2023 sería de 1.049 euros y la de 2024, de 1.018 euros. No sería hasta septiembre de 2025 que se podría esperar pagar menos de 1.000 euros de factura hipotecaria.

Los mercados vislumbran el fin del actual ciclo de subidas de tipos. En concreto, los inversores anticipan bajadas en el segundo trimestre de 2024, aunque no descartan antes más movimientos al alza si la inflación se enquista. Los precios en la zona euro continúan por encima del 5% mientras el objetivo a medio plazo del BCE es el 2%. De Guindos cree que el actual nivel de tipos de interés es suficiente para volver a situar la inflación en el nivel deseado. El exministro de Economía ha subrayado el hecho de que los bancos centrales están virando su atención “desde el nivel de tipos [...] hacia la duración de ese nivel en el tiempo”. Esto es así porque “la política monetaria no produce sus efectos inmediatamente, sino que siempre tiene retardos”, aproximadamente, de entre 12 y 24 meses.

Sin embargo, y aunque Lagarde ha sugerido por primera vez el final de las alzas, los próximos pasos dependerán de los datos económicos. Así, las siguientes decisiones del BCE están condicionadas por la evolución de la inflación, en un momento en el que los precios energéticos presionan al alza. De Guindos ha sostenido que el BCE ha elevado sus previsiones de inflación por la subida de los precios del petróleo, por la depreciación del euro, que afecta a las importaciones, y por la evolución de los costes laborales. Queda pendiente cómo la retirada de las medidas fiscales nacionales para paliar los efectos de la crisis energética pueden afectar a la inflación.

“Hay miembros que han manifestado su disposición a seguir subiendo los tipos de interés si fuera necesario”, apunta Joaquín Robles, analista de XTB, que prevé que, en este contexto, el euríbor podría moverse en un rango entre el 4,20% y el 4,30% a la espera de nuevos movimientos. “En el caso de que el organismo europeo decida aumentar los tipos de interés una vez más antes de final de año, podríamos ver una escalada del euríbor hacia la zona entre el 4,40% y el 4,60%. Mientras que, si hay un mayor consenso sobre el final de las subidas de tipos, podría aproximarse a los niveles del pasado mes de agosto en el 4%”.

Por otro lado, el tipo de interés medio al que los bancos concedieron hipotecas en España suma 18 meses consecutivos de subidas se sitúa ya en el 4,237%, el nivel más alto desde febrero de 2009, y continúa por encima de la media de la zona euro, según datos de la Asociación Hipotecaria Española (AHE).